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10 일 한국 은행이 발표 한 ‘1 월 이후 국제 금융 및 외환 시장 동향’에 따르면 원-달러 환율은 지난해 12 월 말 1086.3 원에서 1 월 말 1118.8 원으로 올랐다. 한 달 만에 약 1,100 원으로 정산되었습니다. 원-달러 환율은 5 일 1123.7 원으로 올랐으며 올해 처음으로 1120 원대에 진입했다.
1 월 미국 달러는 뉴욕 증시의 변동성 증가로 인한 헤지 심리 증가로 강세를 보였습니다. 2 월에는 상대적으로 좋은 미국 경제 지표의 영향을 받아 강세를 확장했습니다. 한은에 따르면 6 개 통화 대비 달러 가치를 합산 한 달러 지수 (DXY) 지수 (1973 년 3 월 = 100)는 8 일 현재 새해 첫 거래일보다 1.1 % 상승했다.
원화는 지난해 같은 기간에 비해 156 억 달러가 증가한 756 억 달러로 지난해 경상 수지 흑자를 기록해 사상 5 위를 기록했지만 달러에 비해 상대적으로 약하다. 미국 달러 지수가 상승하고 해외 차등 결제 선물 (NDF) 투자자들의 매도 포지션 청산, 외국인들의 국내 주식 순매도 등으로 외환 수요가 우위를 보였기 때문이다.
외국인 투자자의 국내 증권 투자 펀드는 지난해 12 월에 이어 1 월 10 억 7000 만달 러 (23 억달러 6000 만달 러)의 순매출을 기록했다. 이것은 이익을 매도하고 주식 변동성을 확대하는 효과입니다. 외국인 주식 투자는 지난해에만 184 억 4 천만 달러의 순 유출을 기록했으며 이는 2008 년 글로벌 금융 위기 (3549 억 달러) 이후 가장 높은 수치입니다. 그러나 외국인 채권 자금은 주로 1 월 공적 자금에서 13 억 2 천만 달러의 순유입으로 전환됐다.
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이에 따라 국채 시장은 약하고 위험 자산에 대한 선호 감이 나타나 증시가 강하다. 미국 국채 10 년물 금리는 지난해 12 월 말 0.91 %에서 지난해 1 월 이후 약 1 %로 상승했다. 8 일 (현지 시간) 기준 10 년 만기 미 국채 금리가 장중 1.2 %로 올랐고, 30 년 만기 금리도 코로나 19 이후 처음으로 2 %를 넘어 섰다.
금리 상승으로 국내 채권 시장도 약세 다. 국고 10 년물, 20 년물, 30 년물 국고채는 모두 4 차 재난 지원금을위한 추가 예산 편성 등 정치인의 압박 등 수급 악화로 연결점을 넘었다. 8 일 현재 국고채 10 년물 수익률은 1.822 %로 전 거래일 대비 0.031 % 포인트 (p) 올랐다. 국고 10 년물은 2019 년 11 월 12 일 (1.842 %) 이후 약 15 개월 만에 최고치를 기록했다.
주가도 상승하고있다. 경기 회복에 대한 낙관론이 커지면서 글로벌 금융 시장에서 위험 자산 선호도가 높아졌기 때문이다. 모건 스탠리 인터내셔널 (MSCI) 선진국 (DM) 지수는 1 월에 6 회 사상 최고치를 기록했으며 8 일 현재 2796을 기록해 지난해 12 월 말 기준 3.9 % 상승했다. 특히 지난해 4 분기 실적을 발표 한 300 개 기업 중 241 개 (80 %)의 순이익이 시장 기대치를 상회 해 주가 상승을 이끌었다. 국내 증시에서는 지난달 11 일 장중 KOSPI가 3266.23까지 급등했지만 외국인 매수 영향으로 4 주 연속 하락했다가 상승했다.
특히 미국 다우 존스 30 산업 평균 지수는 ‘바이든 효과’31,375 선, S & P 500 지수 4,000 선을 기록했다. 나스닥 지수는 처음으로 14,000 선을 돌파하며 새로운 최고치를 기록했습니다.
반면 국내 은행의 외화 차입 여건은 단기 차입금이 낮은 수준을 유지하고있는 반면, 중장기 차입금은 장기 차입으로 전월 대비 증가했다. 1 월 대외 차입금 추가 금리는 1 년이 채 안되는 기간 동안 단기 3 가를 유지했으며, 중장기 금리는 전월 대비 9bp 상승한 24 개를 기록했습니다. 5 년 기준 신용 부도 스왑 (CDS) 프리미엄도 전월 대비 4bp 상승한 25를 기록했다.